- N +

房企好消息!万达商管6亿美元债展期获通过…

11月30日,大连万达商业管理集团有限公司(以下简称“万达商管”)公告称,此前公布的6亿美元债调整还款计划方案已经获得通过所需要的同意票数,参与投票的投资者中支持比率达到99.3%。

公开资料显示,该笔债券到期日为2024年1月29日,票面利率7.25%,投资级别为高收益级,发行规模为6亿美元,发行价格为99.036美元,发行收益率为7.39%。

此外,11月10日,珠海万达商管在港交所更新上市申请书。珠海万达商管曾于2021年10月21日、2022年4月22日、2022年10月25日、2023年6月28日四次递表港交所。根据珠海万达商管的对赌条款,如果在 2023 年底前未能顺利上市,万达商管有义务从投资者手中回购300亿元股权。

房企好消息!万达商管6亿美元债展期获通过…  第1张

6亿美元债展期获通过

按照万达商管提供的方案,上述6亿美元境外债券计划调整还款至2024年12月29日,在1年内分4次还清,不涉及其他公开债的调整,且未来也不会调整,还款来源于稳定的租金收入和珠海商管分红,还款计划经过严格排布,能100%实现。

万达商管方面认为,该笔美元债能够成功展期,对于境内银行决定对万达商管是否无还本续贷有很大的影响。本笔美元债归还后,万达仅有2笔美元债各4亿美元,于2025及2026年分批到期,未来没有集中到期压力,有信心可以按时偿还;并强调,本次调整为公司主动进行的债务结构优化举措,有助于改善流动性。

公开数据显示,2023年万达商管面临154亿境内公开债及4亿美元债,合计约182亿公开债的集中到期,现已全部按时完成兑付。截至目前,万达商管境内信用债余额为69亿。

与此同时,为稳定“军心”,万达商管还向债权人透露,或将对珠海万达商管引入新的投资人,但未透露接触了哪些投资人。

万达商管表示,由于当前房地产行业持续低迷,境外资本市场利率不断上升,公司再融资面临一定困难,且万达商管子公司珠海万达商管年底前获批上市存在一定不确定性,为减少公司短期流动性压力,万达商管主动提前进行流动性管理,筹备美元债调整还款计划,对2024年1月到期债券进行还款计划调整,以保证公司流动性持续稳定。

房企好消息!万达商管6亿美元债展期获通过…  第2张

珠海万达商管四次递表冲击港交所IPO

值得一提的是,珠海万达商管曾于2021年10月21日、2022年4月22日、2022年10月25日、2023年6月28日四次递表港交所。

11月10日,珠海万达商管在港交所更新上市申请书。根据最新公告,珠海万达商管同意终止委任瑞士信贷(香港)有限公司为其上市申请的整体协调人,自2023年11月9日起生效。截至目前,公司联席保荐人有两家,分别为中信里昂证券有限公司和J.P.Morgan Securities(Asia Pacific)Limited。此后,万达方面证实,瑞银接替瑞士信贷担任万达商管整体协调人。

数据显示,截至2022年12月31日,珠海万达商管管理472个商业广场,在管建筑面积达6560万平方米。而首次递表时,其披露截至2021年6月30日数据显示,管理的商业广场为380个,在管商业物业建筑面积共5420万平方米。一年半的时间,管理商业广场新增92个,在管建筑面积增长约1140万平方米。

财务方面,2020年、2021年以及2022年,珠海万达商管收入分别为171.96亿元、234.81亿元及271.2亿元,净利润分别为11.12亿元、35.12亿元及75.34亿元。今年上半年,公司营业总收入254.52亿元,同比增长4.3%;归母净利润67.29亿元,同比增长0.43%。

现金流方面,截至2023年上半年末,珠海万达商管现金及现金等价物余额为146.92亿元,同比大幅减少53.44%。另外,合并口径有息负债为1412.83亿元,其中一年内到期的有息负债为292.57亿元。

尽管珠海万达商管上市进程仍在有序推进中,但随着时间的逼近,压力也愈发沉重。据了解,万达商管曾与碧桂园、蚂蚁、腾讯等多家机构投资者签署了对赌协议,若2023年底前未能成功上市,珠海万达商管则需向上市前投资者支付约300亿元人民币股权回购款。临近对赌"大限",这一次或将是珠海万达商管的最后一搏。

但由于港股市场环境疲软,珠海万达商管上市一再推迟。据悉,珠海万达商管正考虑向投资人提供补偿,避免触发回购,但并未形成最终决议。

校对:廖胜超

有好的文章希望我们帮助分享和推广,猛戳这里我要投稿

返回列表
上一篇:
下一篇:

发表评论中国互联网举报中心

快捷回复:

    评论列表 (暂无评论,共10人参与)参与讨论

    还没有评论,来说两句吧...